蒋凡需要阿里，马云也需要蒋凡

2025 年 9 月 1 日，阿里巴巴港股股价出现了高达 18.5% 的增幅，收盘价为 137.1 港元；而阿里巴巴的港股市值落定为 2.61 万亿元。

阿里巴巴的港股上涨，原因是复杂的，至少可以多个维度去分析——但其中的一个核心逻辑是：即时零售业务带来的收益。

而毫无疑问，在这个核心逻辑中，80 后蒋凡是最大的功臣。

我们来捋一下淘宝闪购的时间线。

2025 年 4 月 30 日，阿里巴巴在淘宝 app 上推出了「淘宝闪购」，并在淘宝 app 首页 Tab 以「闪购」一级流量入口展示，首日上线 50 个城市。

2025 年 5 月 2 日，淘宝天猫旗下即时零售业务「小时达」升级后的「淘宝闪购」宣布提前全量上线，并联合饿了么推出诸如免单红包、免单奶茶、大额满减外卖券等超级权益，最大力度补贴消费者。

2025 年 5 月 5 日，据淘宝官方微博，淘宝闪购宣布于 5 月 6 日早上 8 点推出「免单卡」和「限量版请客卡」活动，相应「免单卡」可以「免费喝奶茶」，而「限量版请客卡」可以「送朋友免费喝奶茶」，朋友获得请客卡后还能继续分享，官方称相应免单卡「每天都能领」。

2025 年 5 月 5 日当天，饿了么官方宣布，截至 5 月 5 日 20 时 28 分，来自淘宝闪购的当日订单已突破 1000 万单。

2025 年 5 月 6 日，淘宝闪购正式官宣汪苏泷为品牌代言人，吴艳妮为品牌大使。

2025 年 5 月 26 日，淘宝闪购联合饿了么宣布，日订单数已超 4000 万。数据显示，淘宝闪购非茶饮订单占比达 75%，非餐品类订单增长远超预期。订单高速增长同时，淘宝闪购有效保障履约水平，订单准时率达 97%。

2025 年 6 月 23 日，在淘宝闪购上线不到两个月的时间内，淘宝闪购联合饿了么日订单数已超 6000 万。

2025 年 7 月 2 日，淘宝闪购启动 500 亿补贴计划，将在 12 个月直补消费者及商家，通过发放大额红包、免单卡、官方补贴一口价商品等方式给消费者带来优惠、便捷的服务体验。

2025 年 7 月 7 日，淘宝闪购、饿了么联合宣布，其在 7 月 5 日的日订单数超过 8000 万，其中非餐饮订单超过 1300 万，淘宝闪购日活跃用户超过 2 亿。

2025 年 7 月 14 日，淘宝闪购联合饿了么宣布，日订单量再次突破 8000 万创新高（不含自提及 0 元购）。淘宝闪购日活跃用户数在突破 2 亿基础上，本周又环比净增 15%。同时，订单准时率稳定在 96%。

2025 年 7 月 28 日，淘宝闪购和饿了么联合宣布，连续两个周末日订单超 9000 万。

那么，这场关于即时零售的战争，给阿里巴巴带来了什么呢？

在财报电话会议上，阿里巴巴电商事业群 CEO 蒋凡是这样说的：

第一，我们的日均订单峰值达到 1.2 亿单，8 月份我们的周日均订单也达到了 8000 万单。

第二，从用户侧来看，闪购整体的月度交易用户买家达到了 3 亿。那么对比 4 月之前，增长了 200%。从商户供给来看，过去一段时间，随着业务规模的快速增长，大量新用户、新商户加入淘宝闪购，尤其是优质供给达到了行业领先水平。在运力规模方面，淘宝闪购日均活跃骑手数已经达到 200 万的规模。比 4 月份增长 3 倍，这也意味着我们创造了超过百万个新的就业。在上个季度我也讲过，闪购第一阶段的目标首先是用户规模跟心智。经过过去几个月的发展，我们第一阶段的目标已经超预期实现。

在淘宝闪购对电商业务的拉动方面，蒋凡表示：

首先从用户视角，淘宝闪购显著带动了手淘整体用户规模和活跃度。闪购拉动淘宝 8 月 DAU 增长 20%，闪购作为一个更高频的场景，带动了手淘大盘活跃用户活跃天数的提升。在用户活跃提升的过程中，我们也看到闪购带动电商收益的明显趋势。主要体现在第一，因为流量上涨带来了广告跟 CRM 的提升。第二，因为用户活跃度提升以及新用户拉新跟流失用户的召回，我们可以减少市场费用的投入。我们认为这个趋势会在后续的持续经营中会扩大，相信中长期会更显著带动电商侧的收益。

除此之外，蒋凡还表示：

我再谈一下关于非餐饮零售品类的发展。首先我们把非餐饮品类的即时零售业态分为两部分。第一部分是近场原生模式，另外一部分是远近场结合。近场原生模式下，一方面我们依托强大的商品供给跟供应链发展闪电仓模式。

过去几个月，闪电仓供给快速发展，我们的闪电仓已超过 5 万家，订单同比增长超过 360%。其中闪电仓 25% 的供给来自于阿里生态的供应链。第二是依托于盒马大力发展生鲜品类的前置仓履约能力。盒马在接入淘宝闪购后，线上订单整体突破 200 万。同比增长 70%。在远近场结合方面，天猫超市将全面从 B2C 远场模式升级为近场闪购模式，在保持原厂价格竞争力的同时，更实现更快速的配送时效体验。

同时我们也会积极积极地引入天猫品牌线下门店加入淘宝闪购，实现天猫品牌线上线下一体化经营。我们预计未来会有百万家品牌线下门店入驻淘宝闪购，天猫跟淘宝闪购的结合会给品牌商带来新的生意增长，也给消费者带来全新的购物体验。

综合来看，我们预计在未来 3 年内，闪购跟即时零售为平台带来 1 万亿的新增成交。同时我们也相信外卖行业从一家独大到多平台参与，让商家跟消费者都有了更多的选择权，长期对行业一定是有利的。在这个过程中平台真金白银的投入创造了超过百万的就业，推动行业变革的同时，也促进消费和经济。

可以看到，在阿里巴巴集团聚焦于「消费、AI + 云」两大战略的背景下，作为阿里巴巴核心电商业务的掌舵者，蒋凡已经在实际意义上扮演阿里巴巴集团实际业务层面的「二把手」角色——其在现任高管中的地位仅次于 CEO 吴泳铭。

另外，在最新的阿里巴巴合伙人 17 人名单中，蒋凡是其中最年轻的一位。

不仅如此，在负责选举阿里巴巴合伙人的、地位更加重要的「阿里巴巴合伙人委员会」五个人中，除了马云、蔡崇信、邵晓峰、吴泳铭之外，还有蒋凡。

可以说，蒋凡已经进入到阿里巴巴最核心的管理层之列，也是阿里巴巴核心管理层中最年轻的一位。

按照当前的情况，我们完全可以得出这样的结论：蒋凡已经完全摆脱了过往经历的负面影响，不仅如此，在又立战功之后，他距离「阿里巴巴 CEO」的宝座，确实只剩下一步之遥了。